Финансовая модель бизнеса: с чего начать предпринимателю

Часто начинающие предприниматели имеют расплывчатое представление о том, что такое финансовая модель бизнеса. Одни считают, что финансовые потоки сами сложатся по мере работы компании, другие — что область финансов слишком сложна и требует долгого освоения. Истина такая: переводить свой бизнес в формат денежных потоков и цифр очень важно, но это проще, чем кажется.

Что такое финансовая модель?

Фактически финансовая модель — это описание вашей компании и ее развития в денежном выражении. Чтобы составить модель, надо разбираться в специфике и процессах своего бизнеса, его финансовых потоках. Это первостепенная задача предпринимателя.

Традиционно в крупных компаниях в финансовую модель включают ряд блоков: плановый отчет о движении денежных средств, где отражены операционные, инвестиционные и финансовые денежные потоки, отчет о прибылях и убытках, бухгалтерский баланс.

Так может выглядеть пример готового отчета движения денежный средств:

На старте необходимо начать с прикидки операционной части, в которой будут учтены ваши доходы и переменные и постоянные расходы. В этой статье затронем только эту часть модели.

Начните с планирования доходов

Финансовую модель на старте лучше всего делать в Excel и планировать по месяцам. В первую очередь составьте список всех источников выручки и последовательно по каждому из них внесите в таблицу план продаж по месяцам.

Для более реалистичного прогноза продаж начните с оценки рынка и построении воронки продаж. Для этого отталкивайтесь от конверсии тех инструментов, которые вы планируете использовать. Это могут быть мероприятия, контекст, SMM, контент в сети — для оффлайн. Далее ориентируйтесь на возможную конверсию вашего отдела продаж или конверсию вашего сайта в заказы/регистрации и далее на конверсию в оплаты.

Получается так: рассчитайте количество покупателей в месяц по каждому из направлений или позиций, умножьте на цену и на частоту покупок в этот период, затем сложите результаты — и вы получите итоговый входящий денежный поток.

Когда спрогнозируете продажи по всем вашим направлениям или позициям, оцените себестоимость продаж. В бухгалтерской отчетности под этим понимают все расходы, связанные с реализацией продукции, и сюда попадают в том числе расходы на производство, транспортировку. В нашем случае речь идет только о тех расходах, которые связаны с продажей единицы продукции: контекстная реклама, премия менеджеру, агентская комиссия и так далее. Фактически эта часть модели уже связана с переменными затратами, но удобно на этом шаге сделать ее просчет, чтобы понимать, какие ресурсы нужны для генерации заданного входящего денежного потока.

У вас в итоге должна получиться табличка с данными по продажам и их себестоимости.

Вот так может выглядеть упрощенная таблица для компании, которая занимается веб-проектами:

По мере работы вы сможете корректировать, углублять свою модель, лучше понимая длительность сделки, задержки в оплате и другие нюансы в работе.

Спланируйте ваши расходы

На следующем шаге разделите ваши расходы на переменные, то есть на те, которые зависят от объема выручки, и постоянные, которые от объема выручки напрямую не зависят.

В переменные войдут все расходы, которые зависят от продажи единицы продукции или от оказания услуги: например, закупки, оплата производственного персонала, включая налоги на эти зарплаты, работы субподрядчиков, транспортные расходы.

Сложите все переменные расходы, включая расходы на продажи (ранее посчитанную нами себестоимость продаж) и вычтите эту сумму из доходов — и вы получите валовую прибыль. Она хорошо отражает эффективность операционной модели.

Далее подсчитываем постоянные расходы, то есть различные административные и хозяйственные расходы. Например, это аренда, оплата непроизводственного персонала, содержание оборудования, маркетинговые затраты, которые напрямую не могут быть отнесены в продаже единицы продукции .

Планирование расходов не менее ответственная часть работы. Главное — детализация и реалистичность ваших прогнозов. Постарайтесь учесть все статьи расходов. Возможно, это не удастся сделать с первого раза и потребуется несколько попыток. Здесь вам также поможет исследование рынка и конкурентов, общение с более опытными предпринимателями.

Посчитайте операционную прибыль

Отнимите от валовой прибыли постоянные расходы и вы получите операционную прибыль. Этот показатель позволяет оценить операционную деятельность компании в целом. Очевидно, что она должна быть положительной, по крайней мере, в перспективе вашей модели. То есть в первый месяц работы валовая прибыль от продаж может и не покрывать всех постоянных затрат, но по мере роста компания должна выходить в плюс по операционной деятельности, иначе она будет генерировать убытки.

На этом этапе ваша модель в упрощенном виде будет выглядеть примерно так:

Амортизация, налоги, проценты – что с этим делать?

Для полноты понимания финансовой модели не хватает еще нескольких составляющих. Например — налогов: их подсчет зависит от системы налогообложения компании.

Второе — это расчет расходов на закупку средств производства, то есть тех активов, без которых вы не сможете начать работать: оборудования, компьютеров и так далее. Составьте список необходимых закупок и посчитайте суммарные затраты, которые вы понесете единовременно. Это уже часть финансовой модели, которая затрагивает инвестиционную составляющую.

Для управленческого, бухгалтерского и налогового учета применяется так называемая амортизация — распределение всей суммы единовременных затрат на покупку капитальных активов на определенный период. С точки зрения бухгалтерского учета этот срок устанавливается законодательно. Для начала вы можете ориентироваться на срок полезного использования этого оборудования. То есть: поделите общие затраты на количество месяцев амортизации и запишите результат в затраты каждого месяца. Так, например, приобретение двух ноутбуков за 60 тысяч рублей, которые будут использоваться с течение года, запишите расходами на каждый месяц в сумме 10 тысяч рублей.

Все, что касается амортизации и налогов, особенно для компаний с большими капительными затратами на старте, тесно связано с вопросами бухгалтерского и налогового учета. Начинающему предпринимателю стоит обратиться за консультациями к профессионалам, которые помогут сориентироваться в тонкостях регулярно меняющегося законодательства и скорректировать модель.

Что дальше делать с финансовой моделью?

Когда вы соберете воедино прогноз операционной, инвестиционной и финансовой деятельности, у вас получится один из ключевых отчетов — прогнозный отчет движения денежных средств. Кроме него, в полноценную финансовую модель бизнеса входит отчет о прибылях и убытках и баланс. Именно такой состав чаще всего запрашивают инвесторы и банки. Об этих отчетах мы расскажем чуть позже.

Создав финансовую модель, важно не убрать ее «на дальнюю полку» и открыть только через год. Нужно как можно чаще, особенно на первоначальном этапе, вести анализ своей деятельности и сопоставлять план с фактом. В сервисе управленческого учета Seeneco специально для этого есть раздел бюджетирования.

Имейте в виду, что ни одна финансовая модель в новом бизнесе не выполняется на 100%. Ваши планы требуют постоянной корректировки и уточнения. Только в режиме регулярного мониторинга и внесения изменений финансовая модель начинает приносить реальную пользу предпринимателю, помогая ему точнее прогнозировать будущее.

PS:

И еще несколько технических рекомендаций по составлению финансовой модели:

• Закладывайте тот горизонтом планирования, в котором вы получите окупаемость проекта.
• Разделите для себя компоненты, от которых вы будете отталкиваться, и производные от них. Например, вы можете задать конверсию посетителей в заказы, а затем менять ее, наблюдая, как меняется валовая прибыль. Эти ключевые предпосылки лучше выделить цветом.
• Для удобства записывайте суммы по расходам со знаком «минус». Это упростит работу с формулами при подсчете финансовых результатов.